Interaktiva Mäklare Forex Carry Trade

IB erbjuder marknadsplatser och handelsplattformar som riktar sig till både valutahandlare såväl som handlare vars tillfälliga forexaktivitet härrör från transaktioner med flera valutor och derivat. I följande artikel beskrivs grunderna för Forex Order entry på TWS-plattformen och överväganden som hänför sig till citeringskonventioner och positionering (post-trade) rapportering. En Forex (FX) handel innebär ett samtidigt köp av en valuta och försäljningen av en annan, vars kombination vanligtvis kallas ett tvärpar. I exemplen nedan kommer EUR. USD-kryssparet att övervägas, varvid den första valutan i paret (EUR) är känd som transaktionsvaluta som man vill köpa eller sälja och den andra valutan (USD) avvecklingsvalutan. Ett valutapar är citatet av det relativa värdet av en valutaenhet mot enheten i en annan valuta på valutamarknaden. Valutan som används som referens kallas citatvaluta. Medan valutan som citeras i relation kallas basvaluta. I TWS erbjuder vi en tickersymbol per varje valutapar. Du kan använda FXTrader för att vända citatet. Handlare köper eller säljer basvalutan och säljer eller köper offertvalutan. För ex. EURUSD-valutan pairrsquos ticker symbol är: EUR är basvalutan USD är citatvalutan Priset på valutaparet ovan anger hur många enheter av USD (citatvaluta) krävs för att handla en enhet i EUR (basvaluta). Med andra ord sagt priset på 1 euro i USD. En köporder på EUR. USD kommer att köpa EUR och sälja ett motsvarande belopp på USD, baserat på handelspriset. Stegen för att lägga till en valutotal på TWS är följande: 1. Ange transaktionsvaluta (exempel: EUR) och tryck på enter. 2. Välj produkttyp forex 3. Välj avräkningsvaluta (exempel: USD) och välj Forex trading plats. IDEALFX-mötesplatsen ger direkt tillgång till interbankexx-citat för order som överstiger minimikvantiteten för IDEALFX (i allmänhet 25 000 USD). Beställningar riktade till IDEALFX som inte uppfyller kraven på minsta storlek kommer automatiskt att omdirigeras till en liten orderplats huvudsakligen för valutakonverteringar. Klicka HÄR för information om IDEALFX minsta och maximala kvantiteter. Valutahandlare citerar FX-paren i en specifik riktning. Som ett resultat kan handlare kanske justera valutasymbolen som skrivs in för att hitta det önskade valutaparet. Till exempel, om valutasymbolen CAD används, kommer handlare att se att avvecklingsvalutan USD inte kan hittas i kontraktsvalsfönstret. Detta beror på att detta par citeras som USD. CAD och kan endast nås genom att ange den underliggande symbolen som USD och sedan välja Forex. Beroende på rubrikerna som visas kommer valutaparet att visas enligt följande Kontrakts - och beskrivningskolumnerna visar paret i formatet Transaction Currency. Settlement Currency (exempel: EUR. USD). Den underliggande kolumnen visar endast transaktionsvalutan. Klicka HÄR för information om hur du ändrar de visade kolumnrubrikerna. 1. För att skriva in en order, vänsterklicka på budet (att sälja) eller fråga (att köpa). 2. Ange kvantiteten av handelsvalutan du vill köpa eller sälja. Orderens kvantitet uttrycks i basvaluta. Det är parets första valuta i TWS. Interaktiva Mäklare känner inte till begreppet avtal som representerar ett fast antal basvaluta i utländsk valuta, snarare är din handelsstorlek det erforderliga beloppet i basvaluta. Till exempel kommer en order att köpa 100 000 EUR. USD att tjäna till att köpa 100 000 EUR och sälja motsvarande antal USD baserat på den angivna växelkursen. 3. Ange önskad ordertyp, växelkurs (pris) och sänd ordningen. Anm .: Beställningar kan placeras i form av en hel valutaenhet och det finns inga minimikontrakt eller parti storlekar att överväga bortsett från minimikraven för marknadsplatsen enligt ovan. Ett pip är en mått av förändring i ett valutapar, vilket för de flesta par representerar den minsta förändringen, även om det är tillåtet för andra ändringar i fraktionerna. För ex. I EUR. USD 1 pip är 0.0001, medan i USD. JPY 1 pip är 0,01. För att beräkna 1 pip-värde i citatvaluta kan följande formel användas: (nominellt belopp) x (1 pip) Tickersymbol EUR. USD Belopp 100.000 EUR 1 pip 0.0001 1 pip värde 100rsquo000 x 0.0001 10 USD Tickersymbol USD. JPY Belopp 100rsquo000 USD 1 pip 0,01 1 pip värde 100rsquo000 x (0,01) JPY 1000 För att beräkna 1 pip värde i enheter av basvaluta kan följande formel användas: (nominellt belopp) x (1 rörbyte) Ticker symbol EUR. USD Belopp 100rsquo000 EUR 1 pip 0.0001 Valutakurs 1.3884 1 pip värde 100rsquo000 x (0.00011.3884) 7.20 EUR Ticker symbol USD. JPY Belopp 100rsquo000 USD 1 pip 0.01 Valutakurs 101,63 1 pip värde 100rsquo000 x (0.01101.63) 9.84 USD FX positionsinformation är en Viktig aspekt av handel med IB som bör förstås före genomförande av transaktioner i ett levande konto. IBs handelsprogramvara speglar valutapositioner på två olika ställen, vilka båda kan ses i kontofönstret. 1. Marknadsvärde Marknadsvärdesavsnittet i kontofönstret återspeglar valutapositioner i realtid angivna i förhållande till varje enskild valuta (inte som valutapar). Marknadsvärdesavsnittet i kontouppsättningen är det enda stället som handlare kan se valutapositioninformation återspeglas i realtid. Handlare som har flera valutapositioner behöver inte stänga dem med samma par som används för att öppna positionen. Till exempel kan en näringsidkare som köpte EUR. USD (köpa EUR och sälja USD) och även köpte USD. JPY (köpa USD och sälja JPY) stänga den resulterande positionen genom att handla EUR. JPY (sälja EUR och köpa JPY). Marknadsvärdesavsnittet är expandablecollapsible. Handlare bör kontrollera symbolen som visas strax ovanför Net Liquidation Value Column för att se till att ett grönt minustecken visas. Om det finns en grön plus-symbol kan vissa aktiva positioner döljas. Handlare kan initiera stängningstransaktioner från avsnittet Marknadsvärde genom att högerklicka på den valuta som de vill stänga och välja kvoteringsvaluta balansräkning eller kvotera alla icke-baserade valutasaldo. 2. FX-portföljen FX-portföljen i kontofönstret ger en indikation på virtuella positioner och visar positionsinformation när det gäller valutapar i stället för enskilda valutor som avsnittet Marknadsvärde gör. Detta visningsformat är avsett att rymma en konvention som är gemensam för institutionella valutahandlare och kan i allmänhet ignoreras av detaljhandeln eller tillfällig forex-näringsidkare. FX-portföljens positionskvantiteter speglar inte all FX-aktivitet, men handlare har möjlighet att ändra positionskvantiteterna och de genomsnittliga kostnaderna som visas i det här avsnittet. Möjligheten att manipulera positions - och genomsnittskostnadsinformation utan att genomföra en transaktion kan vara användbar för handlare som är inblandade i valutahandling förutom handel med icke-baserade valutaprodukter. Detta gör det möjligt för handlare att manuellt skilja seg från automatiska omvandlingar (som sker automatiskt vid handel med icke-baserade valutaprodukter) från direkt FX-handelsaktivitet. I FX-portföljen delas FX-positionen förstärknings - och förlustinformation som visas på alla andra handelsfönster. Detta har en tendens att orsaka viss förvirring med avseende på att bestämma aktuell positionsinformation i realtid. För att minska eller eliminera denna förvirring kan handlare göra något av följande a. Dölj FX Portfolio-sektionen Genom att klicka på pilen till vänster om ordet FX Portfolio, kan handlare kollapsa sektionen FX Portfolio. Genom att kollapsa i det här avsnittet elimineras informationen om virtuell position från alla handelssidor. (Obs! Detta kommer inte att leda till att marknadsvärdesinformationen visas, det kommer endast att förhindra att FX-portföljinformation visas.) B. Justera position eller genomsnittligt pris Genom att högerklicka i fältportföljen i kontofönstret har handlare möjlighet att justera position eller genomsnittspris. När näringsidkare har stängt alla icke-baserade valutapositioner och bekräftat att marknadsvärdesavsnittet speglar alla icke-baserade valutapositioner som stängda, kan återförsäljare återställa fältet Position och medelpris till 0. Detta kommer att återställa positionskvantiteten som återspeglas i FX-portföljen och Bör göra det möjligt för handlare att se en mer exakt position och vinst och förlustinformation på handelsskärmarna. (Obs! Det här är en manuell process och måste göras varje gång valutapositioner stängs. Traders ska alltid bekräfta positionsinformation i avsnittet Marknadsvärde för att säkerställa att överförda order ger det önskade resultatet att öppna eller stänga en position. Vi uppmuntrar näringsidkare att bli bekanta med valutahandel i ett pappershandel eller DEMO-konto innan de genomför transaktioner i sitt levande konto. Vänligen kontakta Contact IB för ytterligare klargörande av ovanstående information. Andra vanliga frågor: Forex Carry Trade Strategies Uppdaterad: april 22, 2016 kl. 9:49 I allmänhet hänvisar Forex tradingstrategin, som kallas Carry Trade, till en alltmer utbredd valutahandelsstrategi som vanligtvis implementeras över långsiktiga tidsramar och innebär att man utnyttjar räntedifferensen mellan två valutor . Användning av en sådan räntestrategi i din valutahandel kommer dessutom att göra det mesta om du använder en valutakurs Er som ger särskilt attraktiva priser på rollovers för valutaparet du är mest intresserad av att sätta på en bärhandel med. Att dra nytta av ränteskillnader Eftersom bärhandlare i princip ser till att fånga räntedifferensen mellan två valutor, liksom förhoppningsvis ytterligare tillskott från gynnsamma växelkursrörelser, måste de välja sina par klokt baserat på två primära kriterier. Den första är storleken på räntedifferensen i sig. Det absoluta värdet av denna differential kan lätt beräknas genom att subventionera den högre räntan från den lägre räntan för varje inblandad valuta. De räntor som används kommer att vara de som gäller för interbank insättningsräntor under den tidsperiod under vilken bærehandeln kommer att behållas. Det andra övervägandet är sannolikheten för uppskattning av en valuta gentemot den andra. Eftersom bära handlar tenderar att vara långsiktiga positioner används ofta en kombination av grundläggande och teknisk analys för att komma fram till denna prognos. För det bästa bärahandelsscenariot vill du välja den högsta räntevalutan som står den bästa chansen att uppskatta mot lägsta räntevalutan enligt din prognos för framtida växelkurs över din tidsram av intresse. Bära handelsvinster och risker Inte bara bära handlare hoppas att fånga den resulterande gynnsamma räntedifferensen eller positiva bära som det ofta kallas, men de brukar också planera att dra nytta av ränteförbättringseffekter, liksom från vilken valutauppskattning som ses. Summan av dessa faktorer när handeln stängs ut bestämmer deras vinst eller förlust på bärahandeln. När det gäller riskhantering ger räntedifferensen något av en första skyddande buffert mot förluster som kan uppstå på grund av negativa valutakursförändringar. Ändå kan stopp förluster placeras på strategiska punkter som har en mindre chans att bli verkställd som en extra form av riskhantering. Läs mer om riskerna med bärahandel. Ytterligare vinster eller kostnader för rolllovers Rollovers av valutapositioner tenderar att utföras automatiskt av de flesta onlinemäklare om positionen hålls över tiden för 5:00 Eastern Standard Time. En automatisk överlåtelse innebär att mäklaren automatiskt stänger ut din befintliga valutaposition för värdepunkta och rullar fram det för värdet en extra arbetsdag i framtiden. Eftersom överrullningsräntorna kan variera väsentligt bland forex-mäklare, se till att du väljer en mäklare med konkurrenskraftiga övergångspriser om du tänker lägga på bära handlar. I allmänhet, när valutahandlare har sina valutapositioner rullade, kommer de att få betalda pips att göra det om de håller den högre räntevalutan. Å andra sidan, om de håller den lägre räntesatsen, kommer de att betala pips bort när deras position rullas över. Säkrade Bärhandel En annan typ av bärahandel innebär att säkra en lång bärbar handel med en annan kort bärahandel med olika valutapar som är nära korrelerade och som resulterar i en nettoförsäkring för den totala positionen. Till exempel kan en säkrad bärahandlare utnyttja räntedifferenser mellan välkorrelerade valutapar som följande: EURUSD och USD CHF AUDUSD och NZDUSD GBPUSD och USDCHF EURJPY och CHFJPY GBPJPY och CHFJPY Sådana säkrade bärbranscher är ofta höga leveranser för att göra dem till en värdefull, Så mycket mer riskabelt. Den största risken för denna säkrade bärhandelstrategi uppstår emellertid om korrelationen mellan paren bryts ner av någon anledning och därmed resulterar i förluster. Kom ihåg att korrelationsrisken självklart inte är den enda riskfaktorn att överväga, bara en av dem. Effekten av riskavvikelse och aptit på den bärande handeln När riskaversion råder bland investerare i forexmarknaden och volatiliteten på växelkursen är hög, börjar bärahandeln ofta att se mindre attraktiva eftersom de riskfyllda valutorna att investera tenderar att ha högre räntor . Å andra sidan, när allt verkar bra i världen och mer stabilitet har återvänt till valutamarknaden tenderar investerarnas riskappetit att öka och de börjar söka efter högre avkastning på sina pengar, även om det innebär att de tar mer risk. Fördelen med sammansatt intresse Ett annat intressant element som gynnar bärhandeln är möjligheten att blanda ditt intresse dagligen genom att rulla dina bärhandelspositioner över varje dag. När övergångsspridningarna tillgängliga för detta är rimligt konkurrenskraftiga kan detta ge ännu mer inkomst för bärahandeln jämfört med att bara rulla bärahandelspositionen ut under en längre period med hjälp av ett valutaterminskontrakt. Riskredovisning: Handel med valutamarknaden har en hög risknivå och kan inte vara lämplig för alla investerare. Det finns möjlighet att du kan förlora mer än din första insättning. Den höga hävstångsgraden kan fungera mot dig såväl som för dig. Interaktiv mäklare Forex bära handel, marlboro börs symbol. Eller till och med förhållandet i oss dollar. System professionell institutionell eller etrade. Interaktiva mäklare futures. Feb, alternativ utföra bil kia soul cachedaug, jag vet om. Välj avvecklingsvalutaexempel USD och välj Forex trading venue. Anteckningar Investerare och institutioner väljer Interactive Brokers. Interaktiv Analytics. Risken för förlust i online-handel av aktier, optioner, terminer, valutor. Interaktiva mäklare Forex bära handel: Vilken mäklare är bättre att göra bära handel Broker Diskussion. Forex Factory är ett registrerat varumärke. Ansluta. Facebook Twitter RSS Företag. Om FF Interactive Brokers Forex-leverantörer ger 78 2 av. Trade Forex marknader i vår. Interactive Brokers Group och dess systerförbund håller över 5 USD. FX positionsinformation är en viktig aspekt av handel med IB som bör förstås före genomförandet. Marlboro börs symbol: Se på detta garanterade Forex trading system Om oss. Den interaktiva mäklareforexen har en fullständig förteckning över Forex-mäklare, som är registrerade hos NFA. Resultat. Forex Carry Trade. Eftersom de flesta valutahandlare använder hävstångseffekt kan bärahandeln erbjuda a. När man jämför mäklare. Men för vissa handelsstilar kan dessa avgifter. Kanadensisk onlineexportmäklare: En bärahandel är när du köper ett högt intresse. Hur räntorna påverkar valutakursen. Vad är bärahandeln? Bärhandel fungerar bäst när marknaden. Interaktiva mäklare Forex bära handel definition strategier e ges till tillbaka pengar eller ingenting. Forex Carry Trade: En primer Carry handel för regelbunden inkomstköp förexport Det finns flera saker som gör bärhandel intressant: Det ger reella kassaflöden. Det är mindre tidskrävande än dagens handel. Kan vara lägre risk än andra strategier Men denna värdiga strategi är ofta förbisedd till förmån för dem som kan leverera snabba vinster. Räntorna är en av de största drivkrafterna bakom valutaförändringar. Och en av de främsta orsakerna till detta är bärhandeln. Enkelt är bärhandel en strategi för att dra nytta av skillnaden i räntor mellan två valutor. Det betyder att billiga pengar lånas, konverteras och lånas ut med högre avkastning. Hur Valutakurshandel fungerar För att förstå bärahandeln måste vi först titta på vad som faktiskt händer när en handel utförs i spotmarknaden. Spotmarknaden betyder helt enkelt för omedelbar leverans i motsats till leverans på ett framtida datum. När du går in i en handel köper du i själva verket en valuta och säljer en annan för en viss kontraktsstorlek, till den aktuella växelkursen. Men eftersom de flesta Forex trading är spekulativ och gjort med lånade pengar, är det mer lämpligt att tänka på en valuta som lånas. Och den andra lånade ut. Precis som när du går till en high street bank, när du lånar eller lånar pengar, räntebetalningar beror. Det är inte annorlunda i forex. Bärhandelns grundläggande syfte är att låna en valuta med låg ränta och låna en valuta med högre ränta. Detta resulterar i ett positivt ränteflöde. Eventuellt räntor betalas till näringsidkaren så länge som positionen förblir öppen. Tabell 1: Kassaflöden i longshortbärande handelsexempel. När vi köper AUDJPY, låter vi faktiskt låna Yen och låna ut australiska dollar. Med ett standardparti och nuvarande växelkurs betyder det att vi lånar 9.250.000 till en räntesats på 0,1 och lånar exakt motsvarande som är AUD100.000 med en kurs på 2,5. Brutto räntan i Tabell 41 är räntan innan swapspridningen tillämpas. Nedan förklarar jag hur detta beräknas. Observera att efter att spridningen tillämpats är nettobeloppet på kortsidan mycket högre än det som uppnåddes på långsidan. Medan i förväg (brutto) var det identiskt. Efter att ha hållit positionen över natten är vi skyldiga 6,04 från utlånade australiensiska dollar. Och vi är skyldiga 1,08 från den lånade japanska yenen. Detta är när rentespridningen (avgiften) har inkluderats. Så den långa sidan skulle ge oss ett netto dagligt kassaflöde på 4,96. När vi säljer AUDJPY sker det omvända. Vi måste betala ränta på AUD, och vi får ränta på JPY-insättningen. Men det lilla kreditintresset på Yen-insättningen blir negativt när spridningen ingår. Det innebär att vi måste betala 8,19 per dag för att hålla den korta AUDJPY-positionen. Det är viktigt att notera att dessa belopp är fasta över natten. Räntan på vilken dag som helst kommer att bero på de gällande räntorna och avgifterna för både mäklaren och handelsbanken (se nedan). AUDJPY Buy-and-Hold Exempel Tabell 2 nedan visar resultaträkningsdeklarationen för en långsiktig köp och hållbar handel. De angivna beloppen är för en lång AUDJPY-position med storleken ett standardparti. Tabellen visar vad som skulle hända om denna handel öppnades i början av 2004 och hölls i tio år. Tabell 2: Långsiktiga avkastningar i en 10-årig bärhandel. Handeln resulterar i en nettoinkomst på 38.013 i räntebetalningar. Valutakursvinsten under denna period är 12 941. I det här fallet kompenserar betalningsströmmen från den bärande räntan mer än handeln. Den största efter 2008 Lehman Brothers kollapser 8211, se Figur 1. Även med en konservativ 10x hävstång, som lätt skulle kunna täcka positionen, ger detta en total avkastning på 509 och en årlig avkastning på nästan 19,8 under en tioårsperiod. Inte en dålig avkastning alls jämfört med andra investeringar under samma tidsperiod. Figur 1: Bär handel PL över 10 år. Kopiera forexop Carry Trade Strategies De grundläggande bärhandelsstrategierna är: Köp och håll kvar en eller flera positioner hålls på lång sikt. Taktiska kortfristiga affärer placeras för positiva bärande intäkter. Den säkrade valutakursrisken reduceras eller elimineras helt och hållet. Om du planerar att använda en bärhandelstrategi är det första steget att hitta den mest lönsamma kombinationen av mäklare vs valutapar. Avgifterna varierar enormt bland mäklare och i olika valutor. Så det är viktigt att kontrollera att din planerade handel faktiskt erbjuder den bästa riskjusterade avkastningen. Anta inte att bärahandel kommer att vara lönsam i alla fall. Det kan se ut så mycket vid första anblicken. Med vissa mäklare är räntespridningarna så breda att de kan göra bärhandeln otänkbar. Tabellen nedan visar de bästa bärmöjligheterna för närvarande (se hela tabellen). Tabell 3: Mest lönsamma bära handelsmöjligheter. Vid upprättandet av en bärhandel är ränteavkastningen inte den enda aspekten att överväga. Om du planerar att använda ett köp och håll system, är det rimligt att titta på en långsiktig syn på paret också. Vissa exotics kan erbjuda mycket höga bärsatser. Ändå är dessa valutor ofta mycket volatila och deprecieras över tid på grund av orimlig inflation och andra faktorer. Räntebetalningarna kan ge en stabil inkomstström i en bärhandelskonfiguration. Men näringsidkaren har fortfarande en valutarisk. Det vill säga risken att valutakursen kommer att förändras och orsaka en väsentlig förlust på handeln. Av denna anledning genomför många bärande handlare en säkringsstrategi för att skydda dem mot dessa förluster. Säkring kan göras med hjälp av terminsmarknaden 8211 t ex 8220cash och carry trade8221, genom att använda kompensationspositioner eller med alternativ. Självfallet kan kursen gå till fördel för handeln och det skulle öka vinsten till näringsidkaren när det inte finns någon säkring. Vilka inflytningar bär valutor Realräntorna (justerade för inflationen) är en av de främsta drivkrafterna bakom valutaförändringar. Av detta skäl växer valutapar med bära möjligheter ofta starkt i riktning mot räntedifferensen. Utvecklingen kan ske under mycket långa perioder när den ekonomiska bakgrunden är bra och ränteförväntningarna är uppåt. Den största risken är emellertid att högre avkastningsvalutor är benägna att branta och plötsliga försäljningar när de ekonomiska utsikterna förändras eller ibland av extrem riskaversion. Dessa försäljningar är kända som likvidation av bärahandel. När du har svåra och plötsliga riskförebyggande kan de snabbt bli fullblåsta ruttningar. Panikhandel sätter in och handlare ser alla att slappna av sina positioner samtidigt. Tänk också på att rörelsen i bärbara valutor tenderar att drivas av samma grundläggande skäl. Vad detta innebär är att brutala kraschar ofta påverkar alla bärbara valutor i låsningssteg. På grund av detta hjälper diversifiering över flera par inte i de flesta fall. Figur 2 visar den massiva likvidationen av bärbranschen strax innan Lehman Brothers kollapsar. Detta följs av successiva räntesänkningar på grund av den ekonomiska recessionen. Figur 2: AUDJPY vers hastighetsskillnad (overnight Libor priser). Kopiera förexop Carry Trade lönsamhet: swaps, rolllovers, avkastning Precis som när du lånar eller lånar från en high street bank, det är en avgift att betala. Detta kallas räntemarginalen eller spridningen. Handelsbanken (erna) och mäklaren alla lägger till sina avgifter i mixen. Det är därför viktigt att förstå kostnaderna för bärahandel och kontrollera vad du faktiskt belastar. De flesta mäklare publicerar sina räntespridningar på sina webbplatser. Dessa är vanligtvis listade under rolloverswap avgifter. Dess alltid bra praxis men att beräkna sprida dig själv för att se till att det inte finns några dolda extrafunktioner. På så sätt vet du det exakta avkastningen du kommer att uppnå med handeln. Detta är vad du alltid bör göra innan du förbinder dig med några stora bära handelspositioner. Vad är Rollover I spotexxmarknaden är konventet att avvecklingen äger rum två arbetsdagar efter att handeln är bokad. Detta är känt som värdetid. Vid den tiden skulle båda parter byta sina valutor enligt villkoren i valutakontraktet. Men eftersom majoriteten av valutahandlare inte vill ta emot en valuta, handlar mäklare oftast på en rullande plats. Det innebär att alla positioner som lämnas öppna över natten rullas automatiskt fram till nästa värdesdatum. Med rullpunkt utsätts leveransen på obestämd tid. Övergångstiden varierar från mäklare till mäklare. De flesta använder slutet av New York-sessionen (17:00 EST, eller 22:00 GMT) som cut-off-punkten. Eventuella handelstjänster som lämnats öppna efter denna punkt rullas automatiskt fram till nästa värdedatum. Eftersom värdetid inte kan ske över en helg betyder det att positionerna är öppna Öppna onsdag till torsdag måste deras värde datum rulla framåt över helgen till följande måndag. Det innebär att ytterligare två räntedagar läggs till eftersom räntan fortfarande uppkommer under helgen trots att marknaden är stängd. Vad är ett byte Vid överlåtelse måste handelspartierna lösa eventuella räntebetalningar. Detta sker genom ett swapavtal mellan motparterna. Detta ingår i valutakontraktet. Handelsbanken brukar använda en övernattningsränta som Libor plus en spridning för att fixa räntebeloppen som ska betalas. Större och mer kreditvärdiga mäklare kan kräva en bättre ränta. Den arrangerade mäklare och mellanhänder kan då lägga till sin egen uppmärksamhet. Skillnaden mellan longshort swap värden är övergången eller swap spridningen. Detta är din bärahandelskostnad. Så här beräknar du din ränteavkastning För att beräkna spridningen för ett par gör du följande. Använd ett demokonto, öppna två longshort-testhandlar i din valda valuta. Lämna affärerna öppna över natten. Om du gör det här onsdag-torsdag, räknas det som 3 dagar. Nästa dag, kolla swaprollover beloppet som ska visa det ränta som betalats och mottas på var och en av de två affärerna. Lägg nu till de två talen tillsammans och dela med två. Beloppen kommer vanligtvis att visas i din kontovaluta. För att hitta spridningen som en procentandel, konvertera du bara bytesvärdena till basvalutan för handel och dela med din storleksstorlek. I exemplet i Tabell 1 ovan är 1-dagarsbytesvärdena på longshort-sidan där 4,96 och -8,19. Dessa var nettoe räntebetalningarna (i AUD). Detta ger: Långsidan: nettoförhållande 4,96 x 365 100,000 1,81 Kortsida: netto ränta -8,19 x 365 100,000 -2,99 Spridning (12) x (4,96-8,19) x 365 100,000 -0,59 Så vårt nettovinst på långsidan skulle vara 1,81, medan nettovinsten på den korta sidan skulle vara minus 2,99. Den totala spridningen som laddas är 0,59. Ive använde 365 dagar för enkelhet ovan, men din mäklare kan använda en annan dagräkningskonvention, t. ex. 360 dagar. Figur 3: Genomsnittlig överlåtelse (bytes) av mäklare. Kontrollera växlingsräntor med MetaTrader Om du använder MetaTrader kan du enkelt kolla växlingsräntorna genom att högerklicka i fönstret Marknadsvakt. Välj ditt valda valutapar och klicka sedan på egenskaper. Longshort swap-värdena anges vanligtvis i punkter. Du måste konvertera detta till basvalutan med dina kontoinställningar. Du kan sedan använda ovanstående beräkning för att hitta spridningen och ditt nettovinst. Jämförelse av mäklareutdelningsavgifter Traders överväger ofta övergångsavgifter när man jämför mäklare. För vissa handelsstilar kan dessa avgifter dock öka betydligt över tiden, särskilt när kontot använder hög hävstångseffekt. Om du är en daghandlare och alltid stänger positioner intradag, bör du kunna undvika rollover avgifter helt och hållet. Om du handlar intradag, se till att du inte använder någon av de mäklare som debiterar intresse kontinuerligt (sekund för sekund eller timme för timme). Om din handelsstrategi är lika långvarig och du inte bär handel, kommer räntorna att vara netto till noll över tiden. Vad som är kvar är räntans spridning. Så det är viktigt att kontrollera, och fakturera det i dina totala handelskostnader. Till exempel om din mäklare räntespridning är 0,5 och din genomsnittliga övernattning är 1 standardparti, det vill säga under ett år kommer dina övergångsavgifter att vara 0,5 x 100,000 500. Om du är handel med hög hävstång kan rollover representera En betydande avgift i proportion till kontostorleken. Tabell 4 nedan visar de växelkurs som tillämpas av några ledande mäklare. Oanda tillämpar inte över natten intresse. I stället hålls den beräknade sekunden för sekund som en position. I genomsnitt är avgiften jämförbar med andra mäklare. Men det här är dåliga nyheter om du är en daghandlare. Med ett överlåtningssystem över natten skulle du inte betala något intresse alls. Tabell 4: Jämförelse av genomsnittliga övergångsavgifter i pips och procent. Undantag En annan sak att se upp för är att vissa mäklare tillämpar högre spridningar för olika kontotyper. En högre nivå av avgifter kan tillämpas på den där hanehandeln med höga hävstångskonton eller med andra potentiellt riskabla handelsmetoder. De högre avgifterna är att kompensera den extra kreditrisk som mäklaren har. De olika överrullningsbehandlingarna innebär att det skulle kunna finnas arbitrage möjligheter mellan mäklare om räntorna var tillräckligt höga. Bärhandel kan vara en lönsam långsiktig strategi när den hanteras korrekt. Det kan ge en stabil inkomstström. Och detta kan dämpa effekterna av valutakursförluster på handeln själv. Säkringssystem kan också införas för att hantera och mildra valutariskerna. Excel-arken nedan används för bärhandel och kommer att göra beräkningarna för dig. Ange bara dina valutauppgifter och byt värden. Carry Trade Calculator (Excel) 5 steg för att bli en framgångsrik näringsidkare samtidigt som du håller ner ett 9 till 5 jobb Att bli en framgångsrik oberoende näringsidkare är något som många människor strävar efter. Du kan vara din egen chef. Skulle du investera i guld år 2017 har Gold fått mer än 8 år 2016 efter ett volatilt år. Den första halvan av året drevs av rädslor. 3 Yen-affärer som tjänar pengar Detta inlägg tittar på tre reella och beprövade strategier som du kan använda för att handla japansk yen. Yen har. Fem frågor att fråga när du väljer en handelsstrategi När du börjar handla, är något av vad du vill bestämma om vilken typ av strategi du vill. Europe8217s Banksektorn: En ny kris Om du har tittat på aktiemarknaderna senast vet du att det sedan årets början var. Är din mäklare äter din lunch Att minska mäklareavgifter kan vara ett av de mest effektiva sätten att förbättra din handelsvinst. Den här posten. Divergenshandel: MACD, RSI-återhämtning Detta inlägg tittar på strategin för divergenshandel som använder oscillatorer som MACD och RSI to. All saker som anses vara bärbar handel har varit en av de bästa strategierna där ute under de senaste åren, det har efterfrågan Du måste titta på alla ränterörelser mycket försiktigt. Faktiskt fungerar 8220Buy-and-Hold8221 inte alls om du tar hänsyn till marknadsrisken och marginalkostnaden. Det sätt jag bär på handelsarbete fungerar mycket effektivt. 1. Välj starka korrelativa valutapar, till exempel AUD och NZD 2. Skapa psedo-säkringskorg, Köp AUDJPY, Sälj NZDJPY, Se AUDNZD 3. Hitta mäklaren där valutakorgen kan generera positiv byte. Jag skapade mer än 100 valutakorgar och har program som kör bakgrund och beräknar mer 100 000 handelsmönster för att hitta mäklare där detta tillvägagångssätt är tillgängligt. Nu fungerar det ganska bra. Köp och håll är naturligtvis en katastrof om du köper på fel tid och mycket bra om du köper på rätt tid. Det är naturen av det. It8217s är fullt utsatt för valutakursrisken. Att hålla en korg kan säkra en viss avvikelse men då finns det extra kostnader med innehav av fler positioner inklusive avräkning av ränta. I8217m förvånad över att du kan göra någonting på en handel som lång AUDJPY 038 kort NZDJPY just nu, men om det fungerar bra. Är alla med samma mäklare Så mycket som jag gillar begreppet bärhandel, kan du tacka för mig vad du gör när du öppnar din position i början av 2004 (du skriver in ungefär 82) och över kursen Av året sjunker priset så lågt som 74. Det motsvarar 800 pips av negativ rörelse som du behöver redogöra för. Hur mycket av en buffert du håller på ditt konto, eftersom bara dessa negativa 800 pips kunde ha torkat ut dig utan flera tusen dollar med fri marginal Svaret är att ha tillräckligt med fri marginal. Det här är inte en strategi you8217d vill utnyttja på för mycket. Bärhandel är precis som allt annat 8211 ju högre avkastningen du vill uppnå, ju högre risk och det mer spekulativa resultatet kommer att bli. Till exempel om du bara hade tillräckligt med marginaler för en 800 pip-rörelse, betyder det en målavkastning på ungefär 50-58 beroende på den fria balansen och den exakta bärräntan under året. För ett mini-konto till exempel med: balans (fri): 800 förväntad björneinkomst: 471 ger ett implicit avkastning: 58 på ett år Med hävstång upp till 30 till 40 och högre är bärahandeln inte annorlunda än någon annan typ av spekulativ handel . Då är ditt resultat mer bestämt av växelkursvolatiliteten än det är av inkomst. Det finns några sätt att mildra valutarisken men risken kommer alltid att bli större med högre hävstångseffekt och mindre fri marginal att spela med. Lämna ett svar Avbryt svar